Об утверждении Правил осуществления учета и оценки пенсионных активов

      Примечание РЦПИ!
      Порядок введения в действие приказа см. п.3

      В соответствии с Законом Республики Казахстан от 21 июня 2013 года «О пенсионном обеспечении в Республике Казахстан» Правление Национального Банка Республики Казахстан ПОСТАНОВЛЯЕТ:
      1. Утвердить прилагаемые Правила осуществления учета и оценки пенсионных активов.
      2. Признать утратившим силу постановление Правления Национального Банка Республики Казахстан от 26 июля 2013 года № 186 «Об утверждении Правил осуществления учета и оценки пенсионных активов» (зарегистрированное в Реестре государственной регистрации нормативных правовых актов под № 8691, опубликованное 1 октября 2013 года в газете «Юридическая газета» № 147 (2522).
      3. Настоящее постановление вводится в действие по истечении десяти календарных дней после дня его первого официального опубликования и распространяется на отношения, возникшие с 23 августа 2013 года.

      Председатель
      Национального Банка                        К. Келимбетов

Утверждены         
постановлением Правления  
Национального Банка    
Республики Казахстан    
от 26 февраля 2014 года № 24

Правила
осуществления учета и оценки пенсионных активов

1. Общие положения

      1. Правила осуществления учета и оценки пенсионных активов (далее - Правила) разработаны в соответствии с Законом Республики Казахстан от 21 июня 2013 года «О пенсионном обеспечении в Республике Казахстан» (далее - Закон) и определяют порядок учета пенсионных активов и оценки финансовых инструментов, находящихся в инвестиционном портфеле единого накопительного пенсионного фонда и (или) инвестиционных портфелях добровольных накопительных пенсионных фондов.
      2. Для целей Правил используются следующие понятия:
      1) балансовая стоимость акций – стоимость акций, определяемая на основании финансовой отчетности эмитента данных акций в соответствии с правилами фондовой биржи, согласованными с уполномоченным органом;
      2) номинальная стоимость долгового финансового инструмента – денежное выражение стоимости долгового финансового инструмента, определенное при его выпуске, на которую начисляется выраженное в процентах вознаграждение, а также сумма, подлежащая выплате держателю долгового финансового инструмента при его погашении. Номинальная стоимость долгового финансового инструмента определяется на основании проспекта выпуска данного долгового финансового инструмента;
      3) комитет по оценке финансовых инструментов – коллегиальный орган управляющего пенсионными активами единого накопительного пенсионного фонда, состав и порядок функционирования которого регламентируется внутренними документами управляющего пенсионными активами единого накопительного пенсионного фонда;
      4) текущая стоимость финансового инструмента – стоимость финансового инструмента, отраженная в бухгалтерском учете, включающая в себя основной долг, начисленное вознаграждение, неамортизированную премию (дисконт), положительную (отрицательную) корректировку стоимости, резервы (провизии);
      5) справедливая стоимость финансового инструмента – стоимость, определяемая в соответствии с пунктами 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 16, 30, 31, 32, 33, 34, 35, 36, 37, 38, 39, 40, 41 и 42 Правил;
      6) структурные ноты – финансовые инструменты, выпущенные эмитентами-нерезидентами Республики Казахстан, условия выпуска которых предусматривают зависимость выплат сумм основного долга и (или) вознаграждения по данным финансовым инструментам от достижения показателей, заданных в условиях их выпуска;
      7) неликвидные долговые ценные бумаги – долговые ценные бумаги, стоимость (доходность) которых не может быть рассчитана исходя из критериев определения стоимости долговых ценных бумаг, установленных методикой оценки ценных бумаг, утвержденной советом директоров фондовой биржи и согласованной с уполномоченным органом;
      8) уполномоченный орган – государственный орган, осуществляющий государственное регулирование, контроль и надзор финансового рынка и финансовых организаций;
      9) накопительный пенсионный фонд – юридическое лицо, осуществлявшее деятельность по привлечению пенсионных взносов и осуществлению пенсионных выплат, действие лицензии которого прекращается в соответствии с пунктом 4 статьи 73 Закона.

2. Учет и оценка пенсионных активов добровольных накопительных
пенсионных фондов

      3. Добровольные накопительные пенсионные фонды осуществляют бухгалтерский учет пенсионных активов в соответствии с Инструкцией по ведению бухгалтерского учета операций с пенсионными активами, осуществляемых единым накопительным пенсионным фондом и добровольными накопительными пенсионными фондами, утвержденной постановлением Правления Национального Банка Республики Казахстан от 1 июля 2011 года № 69 «Об утверждении Инструкции по ведению бухгалтерского учета операций с пенсионными активами, осуществляемых единым накопительным пенсионным фондом и добровольными накопительными пенсионными фондами» (зарегистрированным в Реестре государственной регистрации нормативных правовых актов под № 7118) (далее – Инструкция) и Стандартом финансовой отчетности «Учет и раскрытие информации об операциях по пенсионным активам», утвержденным постановлением Правления Национального Банка Республики Казахстан от 26 июля 2013 года № 195 (зарегистрированным в Реестре государственной регистрации нормативных правовых актов под № 8765) (далее – Стандарт).
      Добровольные накопительные пенсионные фонды осуществляют классификацию финансовых активов по следующим категориям:
      1) оцениваемые по амортизированной стоимости;
      2) оцениваемые по справедливой стоимости.
      Отнесение финансовых активов добровольного накопительного пенсионного фонда в одну из двух вышеуказанных категорий определяется управляющим пенсионными активами добровольного накопительного пенсионного фонда.
      4. Оценка простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с методикой оценки ценных бумаг фондовой биржи, утвержденной советом директоров фондовой биржи и согласованной с уполномоченным органом.
      5. В случае отсутствия информации о рыночной цене, размещаемой фондовой биржей, оценка простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан, осуществляется по балансовой стоимости.
      6. Оценка иных финансовых инструментов, за исключением указанных в пунктах 4, 5 и 7 Правил, обращающихся (торгуемых) исключительно на территории Республики Казахстан, отнесенных в категорию, «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с методикой оценки ценных бумаг фондовой биржи, утвержденной советом директоров фондовой биржи и согласованной с уполномоченным органом.
      7. Оценка неликвидных долговых ценных бумаг, обращающихся (торгуемых) исключительно на территории Республики Казахстан, отнесенных в категорию, «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с пунктом 16 Правил.
      Если неликвидные долговые ценные бумаги организаций-резидентов Республики Казахстан, обращающиеся (торгуемые) исключительно на территории Республики Казахстан, отнесенные в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», были подвергнуты делистингу, для целей оценки используется последняя справедливая стоимость данных ценных бумаг, опубликованная фондовой биржей.
      8. Оценка финансовых инструментов, отнесенных в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», обращающихся (торгуемых) исключительно на международных (иностранных) рынках, осуществляется еженедельно на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия (close price) предыдущего торгового дня по данным информационно-аналитических систем Bloomberg или Reuters.
      9. Оценка финансовых инструментов, обращающихся (торгуемых) как на территории Республики Казахстан, так и на международных (иностранных) рынках, отнесенных в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия (close price) предыдущего торгового дня по данным информационно-аналитических систем Bloomberg или Reuters.
      10. В случае отсутствия информации об оцениваемых финансовых инструментах, указанных в пунктах 8 и 9 Правил, в информационно-аналитических системах Bloomberg или Reuters для целей оценки долевых и долговых финансовых инструментов используется текущая стоимость.
      11. Оценка аффинированных драгоценных металлов осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия утренней сессии торгов, проводимых Лондонской Ассоциацией рынка драгоценных металлов в последний рабочий день предыдущей недели.
      12. Оценка производных финансовых инструментов осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по справедливой стоимости в порядке, предусмотренном внутренними документами добровольного накопительного пенсионного фонда, разработанными с учетом требований Международных стандартов финансовой отчетности.
      13. Оценка паев осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по последней расчетной стоимости, размещенной управляющей компанией паевого инвестиционного фонда в средствах массовой информации.
      14. Текущая стоимость пенсионных активов, размещенных в банковские вклады, определяется путем ежедневного начисления суммы вознаграждения, указанной в договоре банковского вклада.
      15. Оценка финансовых инструментов, отнесенных в категорию «оцениваемые по амортизируемой стоимости», осуществляется по амортизированной стоимости.
      16. Справедливая стоимость неликвидных долговых ценных бумаг организаций-резидентов Республики Казахстан определяется фондовой биржей в порядке, установленном внутренними документами фондовой биржи, утвержденными советом директоров фондовой биржи и согласованными с уполномоченным органом.
      Ставка дисконтирования определяется решением совета директоров фондовой биржи один раз в квартал для каждой отдельной категории (подкатегории) сектора «Долговые ценные бумаги» официального списка фондовой биржи на основании методики расчета средневзвешенной ставки доходности долговых ценных бумаг, исходя из годовой средневзвешенной ставки доходности в соответствующей категории (подкатегории) по итогам предшествующих данному кварталу двенадцати месяцев.
      В случае неутверждения советом директоров фондовой биржи ставок дисконтирования на отчетный квартал, в целях расчета справедливой стоимости неликвидных долговых ценных бумаг используются ставки дисконтирования, утвержденные советом директоров фондовой биржи за предшествующий отчетный квартал.
      Решение совета директоров фондовой биржи публикуется на интернет-ресурсе фондовой биржи в срок не позднее 18:00 часов времени города Астана, пятнадцатого рабочего дня первого месяца отчетного квартала.
      17. Фондовая биржа еженедельно не позднее 18:00 часов времени города Астана первого рабочего дня недели размещает на своем интернет-ресурсе сведения:
      1) о стоимости неликвидных долговых ценных бумаг организаций-резидентов Республики Казахстан, включенных в официальный список фондовой биржи, определяемой в соответствии с пунктом 16 Правил;
      2) иные сведения, определяемые внутренними документами фондовой биржи.
      18. Проведение тестов на обесценение (уменьшение стоимости) пенсионных активов добровольных накопительных пенсионных фондов, за исключением финансовых инструментов, указанных в пункте 8 Правил, и формирование резервов (провизий) против возможных потерь (отрицательная корректировка стоимости), связанных (связанная) с обесценением (уценкой) пенсионных активов при потере стоимости вследствие неисполнения или ненадлежащего исполнения эмитентом обязательств по финансовым инструментам, осуществляется на ежемесячной основе.
      19. Тестам на обесценение подлежат пенсионные активы добровольного накопительного пенсионного фонда, отнесенные к категории «оцениваемые по амортизированной стоимости» и на счета дебиторской задолженности, а также размещенные в банковские вклады. По пенсионным активам, отнесенным к категории «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется уменьшение стоимости в случаях объявления дефолта либо делистинга и (или) банкротства эмитента, и (или) наличия отрицательного собственного капитала эмитента на основании последнего опубликованного квартального (годового) бухгалтерского баланса, и (или) факта неисполнения эмитентом обязательств по иным финансовым инструментам, за исключением финансовых инструментов, обращающихся и торгуемых на международных (иностранных) рынках.
      Обесценение и уменьшение стоимости финансовых инструментов осуществляется согласно методике, разработанной добровольным накопительным пенсионным фондом (далее – Методика обесценения ДНПФ), с учетом требований Правил. Методика обесценения ДНПФ утверждается органом управления добровольного накопительного пенсионного фонда.
      20. Тестом на обесценение финансовых инструментов определяются следующие критерии:
      1) финансовое состояние эмитента;
      2) просрочка погашения любого из платежей по выпущенным финансовым инструментам;
      3) наличие гарантии;
      4) снижение рейтинга финансового инструмента и (или) рейтинга эмитента;
      5) иная объективная информация, свидетельствующая об обесценении финансовых инструментов.
      При тесте на обесценение акций применяются критерии, указанные в подпунктах 1), 4) и 5) настоящего пункта.
      По каждому критерию присваивается балл в соответствии с приложением 1 к Правилам. Сумма баллов используется при определении классификационной категории финансовых инструментов. Исходя из количества набранных баллов по активу, устанавливаются его классификационная категория и размер необходимых резервов (провизий) согласно приложению 2 к Правилам.
      21. Финансовое состояние эмитента оценивается в соответствии с Методикой обесценения ДНПФ, с учетом требований Правил, и включает порядок, метод, способы оценки финансового состояния, перечень необходимых документов и иную приемлемую информацию, позволяющих определить финансовое состояние эмитента.
      22. Методика обесценения ДНПФ содержит следующие основные показатели, характеризующие финансовое состояние эмитента:
      1) платежеспособность, которая раскрывает способность эмитента обслуживать свои обязательства, рассчитываемая исходя из соответствующего набора коэффициентов, установленных Методикой финансового состояния эмитента ДНПФ;
      2) финансовая устойчивость, которая раскрывает структуру капитала, уровень доходности (в динамике за последний календарный год), рентабельность (в динамике за последний календарный год), рассчитываемую исходя из соответствующего набора коэффициентов, установленных Методикой обесценения ДНПФ;
      3) меры, предпринимаемые эмитентом для улучшения своего финансового положения.
      23. Финансовое состояние классифицируется как:
      1) стабильное - финансовое состояние эмитента устойчивое:
      эмитент платежеспособен;
      значения коэффициентов рассчитаны в соответствии с Методикой обесценения ДНПФ;
      положительные рыночные условия развития бизнеса, а также хорошая конкурентная позиция на рынке;
      свободный доступ к ресурсам и рынку капитала, не выявлены внешние или внутренние факторы, способные значительно ухудшить финансовое состояние эмитента в течение срока выпуска финансовых инструментов;
      возможность эмитента рассчитываться по своему обязательству не вызывает сомнений;
      по срокам активы и обязательства эмитента соизмеримы;
      2) удовлетворительное - финансовое состояние эмитента этой категории близко к характеристикам «стабильного», но вероятность поддержки ее на этом уровне, на протяжении длительного времени является низкой;
      3) нестабильное - существует определенная вероятность, что эмитент не рассчитается по своим обязательствам, ввиду следующих факторов:
      имеются признаки постоянного и существенного ухудшения финансового состояния эмитента (нет уверенности в том, что принимаемые эмитентом меры эффективны для стабилизации финансового состояния);
      имеются форс-мажорные обстоятельства, а также иные обстоятельства, нанесшие эмитенту материальный ущерб, но не повлекшие прекращение его деятельности;
      4) критическое - постоянное ухудшение финансового состояния эмитента достигло критического уровня:
      неплатежеспособность, возможность банкротства или иного рода реорганизации эмитента;
      нарушение условий договора (неуплата или нарушение сроков платежа процентов или основной суммы долга);
      предоставление держателем бумаги уступок эмитенту, которые в противном случае не были бы предоставлены;
      имеются форс-мажорные обстоятельства, нанесшие эмитенту материальный ущерб и (или) не позволяющие ему продолжать свою деятельность.
      24. Снижение кредитного рейтинга эмитента не является однозначным подтверждением обесценения. Все события необходимо рассматривать в совокупности с другими доступными данными.
      25. Формирование резервов (провизии) против возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или осуществление уменьшения стоимости финансовых инструментов производится в минимальном размере, определяемом в соответствии с приложением 2 к Правилам, не ранее, чем за семь рабочих дней до последнего рабочего дня месяца.
      26. Резерв (корректировка стоимости), рассчитанный в соответствии с приложениями 1 и 2 к Правилам, отражается в бухгалтерском учете по пенсионным активам добровольных накопительных пенсионных фондов в порядке, установленном Инструкцией.
      27. Размер резервов (провизии) против возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или размер уменьшения стоимости финансовых инструментов рассчитываются от текущей стоимости финансовых инструментов, увеличенной на сумму сформированных резервов (провизий) на покрытие возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или на сумму ранее проведенного уменьшения стоимости данных финансовых инструментов на дату расчета.

3. Учет и оценка пенсионных активов единого накопительного
пенсионного фонда

      28. Единый накопительный пенсионный фонд осуществляет бухгалтерский учет пенсионных активов в соответствии с Инструкцией и Стандартом.
      29. Инвестиционный комитет управляющего пенсионными активами единого накопительного пенсионного фонда принимает решение об (о):
      отнесении финансовых активов к категориям, предусмотренным Стандартом, при принятии решений о приобретении финансовых активов в состав пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда;
      реклассификации финансовых активов по категориям, предусмотренным Стандартом.
      30. Оценка простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с методикой оценки ценных бумаг фондовой биржи, утвержденной советом директоров фондовой биржи и согласованной с уполномоченным органом.
      31. В случае отсутствия информации о рыночной цене, размещаемой фондовой биржей, оценка простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан, осуществляется по балансовой стоимости.
      32. Оценка иных финансовых инструментов, за исключением указанных в пунктах 30, 31 и 33 Правил, обращающихся (торгуемых) исключительно на территории Республики Казахстан, отнесенных в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с методикой оценки ценных бумаг фондовой биржи, утвержденной советом директоров фондовой биржи и согласованной с уполномоченным органом.
      33. Оценка неликвидных долговых ценных бумаг, обращающихся (торгуемых) исключительно на территории Республики Казахстан, отнесенных в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели в соответствии с пунктом 16 Правил.
      Если неликвидные долговые ценные бумаги организаций-резидентов Республики Казахстан, обращающиеся (торгуемые) исключительно на территории Республики Казахстан, были подвергнуты делистингу, для целей оценки используется последняя справедливая стоимость данных ценных бумаг, опубликованная фондовой биржей.
      34. Оценка финансовых инструментов, обращающихся (торгуемых) исключительно на международных (иностранных) рынках, за исключением финансовых инструментов, указанных в пункте 36 Правил, осуществляется еженедельно в конце первого рабочего дня недели на основании информации о состоянии пенсионных активов на конец последнего рабочего дня предыдущей недели, предоставляемой зарубежным (зарубежными) кастодианом (кастодианами) управляющему пенсионными активами не позднее 17:00 часов времени города Астана первого рабочего дня недели.
      В случае непредставления зарубежным (зарубежными) кастодианом (кастодианами) данной информации управляющему пенсионными активами в срок, установленный частью первой настоящего пункта, используется аналогичная информация за последний предшествующий период, за который данная информация предоставлялась зарубежным (зарубежными) кастодианом (кастодианами) управляющему пенсионными активами.
      35. В случае отсутствия сведений о стоимости финансовых инструментах, указанных в пункте 34 Правил, в информации о состоянии пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда, предоставляемой зарубежным (зарубежными) кастодианом (кастодианами) управляющему пенсионными активами в порядке, установленном пунктом 34 Правил, оценка данных финансовых инструментов осуществляется еженедельно на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия (close price) предыдущего торгового дня по данным информационно-аналитических систем Bloomberg или Reuters.
      36. Оценка структурных нот осуществляется по рыночной стоимости, а в случае ее отсутствия - по текущей стоимости.
      37. Оценка финансовых инструментов, обращающихся (торгуемых) как на территории Республики Казахстан, так и на международных (иностранных) рынках, отнесенных в категорию «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется еженедельно на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия (close price) предыдущего торгового дня по данным информационно-аналитических систем Bloomberg или Reuters.
      38. В случае отсутствия информации об оцениваемых финансовых инструментах, указанных в пунктах 34 и 37 Правил, в информационно-аналитических системах Bloomberg или Reuters для целей оценки долевых и долговых финансовых инструментов используется текущая стоимость.
      39. Оценка аффинированных драгоценных металлов осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по цене закрытия утренней сессии торгов, проводимых Лондонской Ассоциацией рынка драгоценных металлов в последний рабочий день предыдущей недели.
      40. Оценка производных финансовых инструментов осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по справедливой стоимости в порядке, предусмотренном внутренними документами единого накопительного пенсионного фонда, разработанными с учетом требований Международных стандартов финансовой отчетности.
      41. Оценка паев осуществляется еженедельно по состоянию на конец первого рабочего дня недели по последней расчетной стоимости, размещенной управляющей компанией паевого инвестиционного фонда в средствах массовой информации.
      42. Текущая стоимость пенсионных активов, размещенных в банковские вклады, определяется путем ежедневного начисления суммы вознаграждения, указанной в договоре банковского вклада.
      43. Оценка финансовых инструментов, отнесенных в категорию «оцениваемые по амортизируемой стоимости», осуществляется по амортизированной стоимости.
      44. Проведение тестов на обесценение (уменьшение стоимости) пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда, за исключением финансовых инструментов, указанных в пункте 34 Правил, и формирование резервов (провизий) против возможных потерь (отрицательная корректировка стоимости), связанных (связанная) с обесценением (уценкой) пенсионных активов при потере стоимости вследствие неисполнения или ненадлежащего исполнения эмитентом обязательств по финансовым инструментам, осуществляется на ежемесячной основе.
      45. Тестам на обесценение подлежат пенсионные активы единого накопительного пенсионного фонда, отнесенные к категории «оцениваемые по амортизированной стоимости» и на счета дебиторской задолженности, а также размещенные в банковские вклады. По пенсионным активам, отнесенным к категории «оцениваемые по справедливой стоимости», осуществляется уменьшение стоимости в случаях объявления дефолта либо делистинга и (или) банкротства эмитента, и (или) наличия отрицательного собственного капитала эмитента на основании последнего опубликованного квартального (годового) бухгалтерского баланса, и (или) факта неисполнения эмитентом обязательств по иным финансовым инструментам, за исключением финансовых инструментов, обращающихся и торгуемых на международных (иностранных) рынках.
      Обесценение (уменьшение стоимости финансовых инструментов) осуществляется согласно методике, разработанной единым накопительным пенсионным фондом, утвержденной комитетом по оценке финансовых инструментов (далее – Методика обесценения ЕНПФ), с учетом требований Правил.
      46. Тестом на обесценение финансовых инструментов определяются следующие критерии:
      1) финансовое состояние эмитента;
      2) просрочка погашения любого из платежей по выпущенным финансовым инструментам;
      3) наличие гарантии;
      4) снижение рейтинга финансового инструмента и (или) рейтинга эмитента;
      5) иная объективная информация, свидетельствующая об обесценении финансовых инструментов.
      При тесте на обесценение акций применяются критерии, указанные в подпунктах 1), 4) и 5) настоящего пункта.
      По каждому критерию присваивается балл в соответствии с приложением 1 к Правилам. Сумма баллов используется при определении классификационной категории финансовых инструментов. Исходя из количества набранных баллов по активу, устанавливаются его классификационная категория и размер необходимых резервов (провизий) согласно приложению 2 к Правилам.
      47. Финансовое состояние эмитента оценивается в соответствии с Методикой обесценения ЕНПФ и включает порядок, метод, способы оценки финансового состояния, перечень необходимых документов и иную приемлемую информацию, позволяющих определить финансовое состояние эмитента.
      48. Методика обесценения ЕНПФ содержит следующие основные показатели, характеризующие финансовое состояние эмитента:
      1) платежеспособность, которая раскрывает способность эмитента обслуживать свои обязательства, рассчитываемая исходя из соответствующего набора коэффициентов, установленных Методикой обесценения ЕНПФ;
      2) финансовая устойчивость, которая раскрывает структуру капитала, уровень доходности (в динамике за последний календарный год), рентабельность (в динамике за последний календарный год), рассчитываемую исходя из соответствующего набора коэффициентов, установленных Методикой обесценения;
      3) меры, предпринимаемые эмитентом для улучшения своего финансового положения.
      49. Финансовое состояние классифицируется как:
      1) стабильное - финансовое состояние эмитента устойчивое:
      эмитент платежеспособен;
      значения коэффициентов рассчитаны в соответствии с Методикой обесценения ЕНПФ;
      положительные рыночные условия развития бизнеса, а также хорошая конкурентная позиция на рынке;
      свободный доступ к ресурсам и рынку капитала, не выявлены внешние или внутренние факторы, способные значительно ухудшить финансовое состояние эмитента в течение срока выпуска финансовых инструментов;
      возможность эмитента рассчитываться по своему обязательству не вызывает сомнений;
      по срокам активы и обязательства эмитента соизмеримы;
      2) удовлетворительное - финансовое состояние эмитента этой категории близко к характеристикам «стабильного», но вероятность поддержки ее на этом уровне, на протяжении длительного времени является низкой;
      3) нестабильное - существует определенная вероятность, что эмитент не рассчитается по своим обязательствам, ввиду следующих факторов:
      имеются признаки постоянного и существенного ухудшения финансового состояния эмитента (нет уверенности в том, что принимаемые эмитентом меры эффективны для стабилизации финансового состояния);
      имеются форс-мажорные обстоятельства, а также иные обстоятельства, нанесшие эмитенту материальный ущерб, но не повлекшие прекращение его деятельности;
      4) критическое - постоянное ухудшение финансового состояния эмитента достигло критического уровня:
      неплатежеспособность, возможность банкротства или иного рода реорганизации эмитента;
      нарушение условий договора (неуплата или нарушение сроков платежа процентов или основной суммы долга);
      предоставление держателем бумаги уступок эмитенту, которые в противном случае не были бы предоставлены;
      имеются форс-мажорные обстоятельства, нанесшие эмитенту материальный ущерб и (или) не позволяющие ему продолжать свою деятельность.
      50. Снижение кредитного рейтинга эмитента не является однозначным подтверждением обесценения. Все события необходимо рассматривать в совокупности с другими доступными данными.
      51. Формирование резервов (провизии) против возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или осуществление уменьшения стоимости финансовых инструментов производится в минимальном размере, определяемом в соответствии с приложением 2 к Правилам, не ранее, чем за семь рабочих дней до последнего рабочего дня месяца.
      Решение по размеру формирования провизий на покрытие возможных потерь от обесценения пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда принимается комитетом по оценке финансовых инструментов.
      52. Резерв (корректировка стоимости), рассчитанный в соответствии с приложениями 1 и 2 к Правилам, отражается в бухгалтерском учете по пенсионным активам единого накопительного пенсионного фонда в порядке, установленном Инструкцией.
      53. Размер резервов (провизии) против возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или размер уменьшения стоимости финансовых инструментов рассчитываются от текущей стоимости финансовых инструментов, увеличенной на сумму сформированных резервов (провизий) на покрытие возможных потерь от обесценения финансовых инструментов или на сумму ранее проведенного уменьшения стоимости данных финансовых инструментов на дату расчета.

4. Переходные положения

      54. Единый накопительный пенсионный фонд принимает в инвестиционный портфель финансовые инструменты, входящие в состав пенсионных активов накопительных пенсионных фондов, по текущей стоимости, по которой данные финансовые инструменты учитывались в инвестиционных портфелях накопительных пенсионных фондов на дату их принятия единым накопительным пенсионным фондом.
      55. После завершения передачи в единый накопительный пенсионный фонд пенсионных активов накопительных пенсионных фондов на основании заключения оценщика, осуществляющего на основании лицензий деятельность по оценке имущества (за исключением объектов интеллектуальной собственности, стоимости нематериальных активов) и (или) оценке интеллектуальной собственности, стоимости нематериальных активов (далее – оценщик), осуществляется оценка финансовых инструментов, входящих в состав пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда.
      Решение о проведении оценки пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда на основании заключения оценщика принимается Правлением Национального Банка Республики Казахстан.
      56. До оценки пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда, произведенной по решению Правления Национального Банка Республики Казахстан на основании заключения оценщика:
      1) осуществляется классификация:
      пенсионных активов, принятых единым накопительным пенсионным фондом от накопительных пенсионных фондов, согласно Правилам передачи пенсионных активов и обязательств накопительных пенсионных фондов по договорам о пенсионном обеспечении в единый накопительный пенсионный фонд, утвержденным постановлением Правления Национального Банка Республики Казахстан от 26 июля 2013 года № 187 (зарегистрированным в Реестре государственной регистрации нормативных правовых актов под № 8671) (далее – Правила 187), по учетным категориям, в соответствии с которыми были сформированы инвестиционные портфели накопительных пенсионных фондов согласно приложению 1 к Правилам 187;
      финансовых активов, приобретенных за счет пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда, по следующим учетным категориям, на основании решения управляющего пенсионными активами единого накопительного пенсионного фонда:
      финансовые инструменты, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка;
      финансовые инструменты, удерживаемые до погашения;
      финансовые инструменты, имеющиеся в наличии для продажи;
      2) бухгалтерский учет пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда осуществляется в соответствии с Инструкцией и Стандартом в следующем порядке:
      бухгалтерский учет финансовых активов, удерживаемых до погашения, осуществляется аналогично бухгалтерскому учету финансовых активов, оцениваемых по амортизированной стоимости;
      бухгалтерский учет финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка и финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, осуществляется аналогично бухгалтерскому учету финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости;
      3) формирование финансовой отчетности по пенсионным активам единого накопительного пенсионного фонда осуществляется в следующем порядке:
      финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка и финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, аналогично финансовым активам, оцениваемым по справедливой стоимости;
      финансовые активы, удерживаемые до погашения, аналогично финансовым активам, оцениваемым по амортизированной стоимости;
      4) оценка следующих финансовых инструментов, принятых единым накопительным пенсионным фондом от накопительных пенсионных фондов, осуществляется по текущей стоимости, по которой данные финансовые инструменты учитывались в инвестиционных портфелях накопительных пенсионных фондов, увеличенной на сумму начисленного вознаграждения и амортизации премии (дисконта):
      долговых финансовых инструментов, указанных в пунктах 34 и 37 Правил, в случае отсутствия информации о данных финансовых инструментах в информационно-аналитических системах Bloomberg или Reuters с даты принятия данных финансовых инструментов единым накопительным пенсионным фондом;
      долговых ценных бумаг организаций – резидентов Республики Казахстан, информация о рыночной цене которых без учета начисленного вознаграждения не публикуется фондовой биржей с даты их принятия единым накопительным пенсионным фондом;
      структурных нот, указанных в пункте 36 Правил;
      5) оценка следующих финансовых инструментов, принятых единым накопительным пенсионным фондом от накопительных пенсионных фондов, осуществляется по текущей стоимости, по которой данные финансовые инструменты учитывались в инвестиционных портфелях накопительных пенсионных фондов:
      простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан, указанных в пунктах 30 и 31 Правил, в случае отсутствия информации о рыночной цене акций, размещаемой фондовой биржей, с даты принятия данных акций единым накопительным пенсионным фондом;
      долевых финансовых инструментов, указанных в пунктах 34 и 37 Правил, в случае отсутствия информации о данных финансовых инструментах в информационно-аналитических системах Bloomberg или Reuters;
      6) оценка простых и привилегированных акций организаций-резидентов Республики Казахстан, принятых единым накопительным пенсионным фондом от накопительных пенсионных фондов, оценка которых производилась в соответствии с пунктом 30 Правил, в случае если информация о рыночной цене акций, размещаемая фондовой биржей, будет отсутствовать, производится по последней текущей стоимости;
      7) не осуществляется проведение тестов на обесценение (уменьшение стоимости) пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда и не производится обесценение (уменьшение стоимости финансовых инструментов), за исключением финансовых инструментов эмитентов – резидентов Республики Казахстан, по которым в период их нахождения в инвестиционном портфеле единого накопительного пенсионного фонда за счет пенсионных активов произошел дефолт и (или) снижение долгосрочного кредитного рейтинга до уровня «D» по международной шкале агентства Standard & Poor's или по рейтинговой оценке аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств.
      Тесты на обесценение (уменьшение стоимости) и проведение обесценения (уменьшения стоимости) финансовых инструментов, указанных в части первой настоящего подпункта Правил, осуществляются в соответствии с требованиями, установленными Инструкцией о нормативных значениях пруденциальных нормативов, методике их расчетов для организаций, осуществляющих инвестиционное управление пенсионными активами, утвержденной постановлением Правления Агентства Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций от 5 августа 2009 года № 181 (зарегистрированным в Реестре государственной регистрации нормативных правовых актов под № 5793).
      57. Требования, предусмотренные абзацем вторым подпункта 4) и подпунктом 5) пункта 56 Правил, не распространяются на пенсионные активы Акционерного общества «Накопительный пенсионный фонд «Государственный накопительный пенсионный фонд».
      58. После оценки пенсионных активов единого накопительного пенсионного фонда, произведенной по решению Правления Национального Банка Республики Казахстан на основании заключения оценщика, комитет по оценке финансовых инструментов принимает решение о единовременной классификации финансовых инструментов по категориям, предусмотренным Стандартом, находящихся в инвестиционном портфеле единого накопительного пенсионного фонда.

Приложение 1        
к Правилам осуществления учета
и оценки пенсионных активов

                    Критерии признания обесценения
           или уменьшения стоимости финансовых инструментов

Приложение 2        
к Правилам осуществления учета
и оценки пенсионных активов

     Размер резервов (провизии) на покрытие возможных потерь
          от обесценения или размер уменьшения стоимости
                      финансовых инструментов

      Пояснения к таблице:
      При использовании данных критериев для обесценения финансовых инструментов или уменьшения стоимости финансовых инструментов при наличии рейтинговой оценки и категории листинга в расчет принимается рейтинговая оценка.
      При получении суммы баллов до 1 (включительно) финансовый инструмент классифицируется как стандартный.
      При сумме баллов равной от 2 до 4 (включительно) финансовый инструмент классифицируется как сомнительный 1 категории, формируется 10 (десять) процентов провизий.
      При сумме баллов равной от 5 до 7 (включительно) финансовый инструмент классифицируется как сомнительный 2 категории, формируется 15 (пятнадцать) процентов провизий.
      При сумме баллов равной от 8 до 10 (включительно) финансовый инструмент классифицируется как сомнительный 3 категории, формируется:
      25 (двадцать пять) процентов провизий по долговым ценным бумагам и банковским вкладам;
      35 (тридцать пять) процентов провизий по акциям.
      При сумме баллов равной от 11 до 12 (включительно) финансовый инструмент классифицируется как неудовлетворительный, формируется:
      50 (пятьдесят) процентов провизий по долговым ценным бумагам и банковским вкладам;
      70 (семьдесят) процентов провизий по акциям.
      При сумме баллов свыше 12 финансовый инструмент классифицируется как безнадежный и по нему формируются провизии в размере не менее 90 (девяносто) процентов. Если долговая ценная бумага эмитента и (или) банковский вклад классифицируются как безнадежные, то акция данного эмитента единовременно списывается до нуля.
      При банкротстве эмитента финансового инструмента данный финансовый инструмент единовременно списывается до нуля.